預見2021：《2021年中國PVC行業全景圖譜》(附市場現狀、競爭格局和發展趨勢等)

行業主要上市公司：新疆天業(600075);中泰化學(002092);北元集團(601568);君正集團(601216);三友化工(600409)。

本文核心數據：行業產能;行業產量;行業需求量

行業概況

1、定義

聚氯乙烯，英文簡稱PVC(Polyvinyl chloride)，是氯乙烯單體在過氧化物、偶氮化合物等引發劑;或在光、熱作用下按自由基聚合反應機理聚合而成的聚合物。目前，我國PVC行業的通用的分類方式有按應用范圍分類、按聚合方法分類和按增塑劑含量分類。具體分類品種如下：

2、產業鏈剖析：產業鏈條長 涉及行業眾多

根據制法不同，PVC產業鏈上游的原材料也有所不同，乙烯法的上游原材料主要為原油，電石法的原材料主要為原鹽和煤炭;PVC產業鏈的中游為PVC制備企業;下游主要的應用領域有型材、管材、薄膜、紙制品、電纜料和人造革等。

從PVC產業圖譜來看，PVC上游石油化工生產企業有中石油、中石化;煤炭開采的代表性生產企業有兗州煤業、陜西煤業、遼寧能源和平煤股份;PVC中游的生產企業有新疆天業、中泰化學、君正集團、北元集團等;下游需求企業有管材管件制造業如國風塑業、天安新材和北新集團等。

行業發展歷程：行業處于產能升級階段

我國PVC行業發展可分為四段。在1953-1957年，PVC處于實驗研究階段，制備技術處于開發中;1958-1980年，我國PVC制備技術逐漸走向成熟，行業開始發展;1980-2000年，我國PVC制備工藝可達到量產，行業加速發展;2000年至今，我國PVC處于產能升級階段，產能達到千萬噸。

行業政策背景：政策促進行業綠色發展

近年來，隨著環保意識深入人心，PVC作為高污染行業，政府也不斷出臺政策規范其發展。具體出臺的政策包括限制PVC生產過程中的添加劑和催化劑、規范生產流程、以及對高污染企業進行專項檢查等，以促進行業綠色化、低碳化發展。

行業發展現狀：

——PVC行業發展特點：行業產業一體化效應較強

目前，我國PVC行業發展特點有產能區域集中度較高、企業集中度不高、電石法為主要工藝、產業一體化效應較強的特點。

——PVC行業產量：PVC產量持續上升

從產量情況來看，2015-2020年中國聚氯乙烯(PVC)樹脂產量規模整體保持穩步上升的趨勢。根據中國氯堿網數據顯示，2020年中國PVC產量為2281萬噸，同比上年增長13.4%

——PVC行業表觀消費量：表觀消費量在2000萬噸以上

2016-2020年，中國PVC表觀消費量總體呈增長趨勢，2020年，中國PVC表觀消費量為2064萬噸，同比增長5.2%。

——PVC價格水平分析：價格水平不斷上升

2012-2020年，中國PVC價格呈降后升趨勢。根據生意社監測的數據顯示，2020年年初國內PVC主流均價6900元/噸，年末國內PVC主流均價7320元/噸。據此測算2020年，中國PVC年平均單價為7110元/噸，同比上升6.4%。

(注：年均價采用每日價格均值計算)

——PVC行業市場規模分析：2020年行業增速超過20%

根據中國PVC市場規模=PVC消費量*單價(年均價)測算，2015-2020年，中國PVC市場規模持續增長。2020年，中國PVC年平均單價為7110元/噸，據此測算市場規模為1645億元，同比增長21.7%。

行業競爭格局

1、區域競爭格局：產能以西北地區為主

根據中國氯堿協會公布的額數據，2020年我國西北地區PVC產能最高，達到1376萬噸;華北地區產能緊隨其后，約為670萬噸;華東地區產能排名第三，為253萬噸。從PVC生產企業分布來看，我國新疆省是PVC龍頭企業的聚集地，代表性企業有新疆天業、中泰化學等;山東省也是我國PVC企業較多的省份，代表性企業有信發集團、青島海灣、山東陽煤恒通化工、中石化齊魯分公司、德州實華等。我國PVC企業多分布于華北和西北地區，距離原材料開采地較近，有利于節約成本。

2、企業競爭格局：龍頭企業產能在100萬噸以上

根據產能劃分我國PVC企業的競爭格局，第一梯隊為產能超過100萬噸的企業，代表性企業有中泰化學、新疆天業和北元化工等全國產能領先企業;第二梯隊為產能在50-100萬噸的企業，代表性企業為天津大沽、三友化工、君正能源等區域性龍頭企業;第三梯隊為產能小于50萬噸的企業，代表性企業有億利化學和安徽華碩等奇特中小型PVC生產企業。

行業發展前景及趨勢預測

1、改性PVC成為發展趨勢：改性PVC或成為未來主流產品

由于PVC樹脂存在著成型加工性能差，如熔體粘度大。流動性不好，熱穩定性低，容易造成分解等，有PVC制品耐老化性差、易變脆、變硬、龜裂、韌性不好、耐寒性不佳等，所以一般要進行改性PVC，來彌補以上缺點。改性PVC產品用途較廣，或成為未來發展主流產品。其種類以及用途如下所示：

2、投資擴產來滿足市場需求：投資擴產成為行業發展趨勢

根據百川盈孚統計的數據，2021年我國預計新增230萬噸PVC產能。其中，天津大沽有80噸的置換產能，山東信發和聚隆化工都計劃新增40萬噸產能。隨著PVC的應用范圍逐漸廣闊，預計PVC生產企業將會投資擴產來滿足市場需求。

以上數據來源于前瞻產業研究院《中國PVC行業產銷需求與投資預測分析報告》，同時前瞻產業研究院還提供產業大數據、產業研究、產業鏈咨詢、產業圖譜、產業規劃、園區規劃、產業招商引資、IPO募投可研、招股說明書撰寫等解決方案。

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