互聯(lián)網(wǎng)金融新監(jiān)管時(shí)代發(fā)展分析

 目前，國(guó)內(nèi)的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)主要是包括了第三方支付、網(wǎng)貸業(yè)務(wù)、眾籌業(yè)務(wù)以及其他形式的金融平臺(tái)，其中第三方支付占比最大且發(fā)展最好。

中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展歷程要遠(yuǎn)短于美歐等發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體。截至目前，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融大致可以分為三個(gè)發(fā)展階段:第一個(gè)階段是1990年代~2005年左右的傳統(tǒng)金融行業(yè)互聯(lián)網(wǎng)化階段;第二個(gè)階段是2005 - 2011年前后的第三方支付蓬勃發(fā)展階段;而第三個(gè)階段是2011年以來(lái)至今的互聯(lián)網(wǎng)實(shí)質(zhì)性金融業(yè)務(wù)發(fā)展階段。在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的過(guò)程中，國(guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)金融呈現(xiàn)出多種多樣的業(yè)務(wù)模式和運(yùn)行機(jī)制。

資料來(lái)源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

但是互聯(lián)網(wǎng)金融是基于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)發(fā)展起來(lái)的，承接了互聯(lián)網(wǎng)的內(nèi)在虛擬的風(fēng)險(xiǎn)性，而在我國(guó)對(duì)這方面的監(jiān)管力度又不夠，進(jìn)而在我國(guó)出現(xiàn)了不盡如意的P2P跑路、眾籌危機(jī)等互聯(lián)網(wǎng)金融不和諧的一面，給我國(guó)社會(huì)、經(jīng)濟(jì)制造了混亂。

其實(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融的弊端顯現(xiàn)出來(lái)，未必是一件不好的事。雖說(shuō)在一定程度上，制造了消費(fèi)者的恐慌、經(jīng)濟(jì)的混亂，致使行業(yè)跌入谷底。但是也正是因?yàn)閱?wèn)題的顯現(xiàn)，才讓我們知道了我國(guó)消費(fèi)者的金融知識(shí)和消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)意識(shí)的不足，以及國(guó)家監(jiān)管規(guī)范的不夠等病根，才能夠真正意義的對(duì)癥下藥，為未來(lái)更好的發(fā)展奠下基礎(chǔ)。

我國(guó)國(guó)家對(duì)這行業(yè)的發(fā)展也是十分的重視，并且承認(rèn)該行業(yè)的積極的一面。早在2015年7月，國(guó)家政府聯(lián)合十個(gè)部分發(fā)布了《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》。又在同年的12月底，銀監(jiān)會(huì)等多個(gè)部門頒發(fā)了《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介結(jié)構(gòu)業(yè)務(wù)活動(dòng)管理暫行辦法》，進(jìn)一步加強(qiáng)了互聯(lián)網(wǎng)金融的立法及監(jiān)管工作。

今年的全國(guó)兩會(huì)，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)又再次成為了國(guó)家政府關(guān)注的焦點(diǎn)，并將其首次寫入了“十三五”規(guī)劃綱要中，明確指出了將結(jié)合大眾創(chuàng)業(yè)、萬(wàn)眾創(chuàng)新的口號(hào)，進(jìn)一步加強(qiáng)該行業(yè)的監(jiān)管力度，重點(diǎn)規(guī)范網(wǎng)貸、眾籌等亂象領(lǐng)域，這無(wú)疑是給互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)帶來(lái)了回暖的春風(fēng)。

目前，隨著國(guó)家對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的監(jiān)管的立法及規(guī)范加強(qiáng)，以網(wǎng)貸、眾籌等亂象已經(jīng)取得了不少實(shí)質(zhì)性的進(jìn)展。

首先就是網(wǎng)貸方面得到改善，在此之間，為了防范網(wǎng)貸的危機(jī)擴(kuò)大，不少銀行選擇了關(guān)閉P2P的入口通道，保障客戶的資金安全。不過(guò)，在政府的積極監(jiān)管和引導(dǎo)了，已有招商銀行等銀行開(kāi)始恢復(fù)了認(rèn)證支付渠道，繼續(xù)給P2P融資資金保障。

根據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院《2016-2021年中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)市場(chǎng)前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報(bào)告》顯示，截至2016年2月底，我國(guó)的P2P網(wǎng)貸風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警平臺(tái)為3135家，占據(jù)了全國(guó)網(wǎng)貸平臺(tái)總數(shù)5205家的60.23%。同時(shí)，網(wǎng)貸成交量也回歸了正常，從2015年12月1337.48億元下降到了2016年2月份的1130.09億元。可見(jiàn)，我國(guó)的網(wǎng)貸風(fēng)險(xiǎn)機(jī)制已經(jīng)逐漸雛形，未來(lái)將繼續(xù)朝著好的方向發(fā)展下去。

資料來(lái)源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

還有就是眾籌方面，我國(guó)國(guó)家對(duì)眾籌資金作出了明確的規(guī)定，列出了“三個(gè)不許”的原則，即不許炒股、不許炒房、不許炒理財(cái)產(chǎn)品。并積極引導(dǎo)眾籌行業(yè)走健康之路，充分發(fā)揮其最本質(zhì)的作用。